黑客入侵某棋牌网站后台管理系统实战

　　诚壹金融讲述银行理财、信托资管、保险产品、私募、基金以及有限合伙的区别

　　诚壹金融叙述以前大家不管钱多钱少都存银行，可供选择的理财产品也很少。现如今金融行业发展这么快，现在理财的产品多的是让人不知道该投资哪个合适。

　　诚壹金融对信托产品和各种理财产品逐一比较，分析各种优缺点，以供参考。

　　一、有限合伙基金

　　1.投资门槛较高，和信托类似，多数是100万起步，个别会有较低的，但也要几十万。通常一个项目只有不到50个有限合伙人。

　　2.期限、风控和信托也类似。这些项目基本是银行和信托筛选下来的。在产品的设计上基本是采用信托的设计，比如结构性设计，有融资方、担保方介绍，也有项目评估和抵押等等，产品和信托是否雷同。之所以没走信托通道，一般有几个原因：

　　A，交易对手没有达到信托的准入门槛。融资方的整体实力，金融信誉，资产负责情况和财务情况等不符合信托标准。

　　B，轻资产融资主体。比如农业，矿业，贸易类，融资方一般没有足额的实物质押。信托的质押率通常要50%以下。

　　C，有意回避信托的严格监管。信托项目要履行尽职调查，还受银监会监管审批，财务都要被信托公司严格监管（信托公司一般会派财务人员控制资金的使用）；信托项目还处在社会公众的严格监管下。

　　3，收益率较高。比同类型信托产品收益更高，风险大收益率高合理。

　　4，风险较高。应该说有限合伙是信托融资的一个重要补充，在促进经济发展中也有一定的作用。有限合伙，顾名思义，合伙做生意，自负盈亏。

　　A，信息不对称。虽然有限合伙也有类似信托的项目尽调和风控，信息披露等等，但毕竟不受严格监管，会有信息不对称的情况，有限项目发起人可能会隐蔽一些风险和对投资人不利的信息。

　　B，万一投资失败是自负盈亏，有限合伙投资输了只能官司慢慢打官司。

　　5，投资建议。它在盘活金融投资上还是有积极的作用的，其中不乏较为优质的项目。

　　A，尽量选择自己熟悉的投资领域。

　　B，选择优质的基金公司。口碑好的基金公司对项目的判断比较客观。

　　C，尽量选择有社会影响力的普通合伙人或者交易对手。

　　D，选择口碑好的理财机构。品牌好的理财机构一般有自己的风控部，即使是有限合伙产品也会独立评估，对推荐产品比较谨慎，毕竟关系自己的品牌。

　　二、保险产品

　　1.购买门槛低。保险产品几百几千就可以买，即使保险中偏重理财的产品认购门槛也就1-2万。

　　2.安全性最高。保险资产受法律保护，具有免税逼债的功能。保险不能改变你的命运，但可以让你的命运不被改变。

　　3.收益率较低。保险资金的投资领域严重受限，保险以保障为主，投资不是保险的优势。因为早期的保费，很大一部分是给了保险公司做销售提成、营运成本等。早期的生存金比起保费似乎很高，但其实是保费的一部分变成生存金给你的，如果你退保就亏了。

　　4.流动性一般。保险虽然分红随时可以取走，但如果早期要拿回本金是亏的，也就是退保就要承受亏损。

　　三、股票、基金、证券类产品

　　1.股票十年返回原点，即使私募性质的基金也全面亏损，证券市场哀鸿遍野。这和当前经济环境比较低迷有关，更和中国的证券制度的缺失有关。证券市场成为上市公司、券商和投资机构圈钱的工具，没有为股民实实在在地创造价值。

　　2.一些敏感的投机者，及时把证券市场的资金撤出来转移到了信托投资。这部分人是非常有眼光、十分睿智的投资人。他们不仅在股市投机中圈到了钱，还及时退身，并在信托投资中进一步保值增值。

　　3.在经济上升周期，和大的金融机构合作，选择品牌好的基金经理，购买证券类产品还是可以的。一来省心省力；二来，品牌好的基金公司或者基金经理，他们毕竟专业，无论在技术上还是信息上都远比我们个人强，风险也低很多。

　　四、银行理财产品

　　1.门槛较低，一般是5万起。认购方便，甚至网上可以直接下单。

　　2.安全性好收益低。银行理财产品有着较高的安全性，但收益率低是其硬伤。银行理财产品很难赶上通胀。原因大致有两个，一来资金门槛较低，失去议价能力，超额收益通常要归银行；二来，银行经营成本较高，200米就有一家，还是临街商铺，租金成本和人力成本都不低，肯定需要较高的利润支撑。

　　3.流动性较强。银行理财产品很少有1-2年期的，基本是30天左右，3个月左右，期限非常灵活，方便随时认购。

　　4.银行网点多，也知道客户详细信息，在老百姓心中的信任度较高，这是银行最大的优势。和银行合作具有较高的优势，保险、证券、信托、基金、投资公司等也乐于和银行合作。

　　5.很多银行，信托产品较少。银行似乎不大愿意公开代销信托产品，大概是银行都宁愿大客户做存款，或者买他们的理财。即使在银行可以买到信托产品，收益率也普遍比较低。银行之所以愿意代销往往是有较高的佣金，信托产品的佣金现在普遍降低，尤其是就品牌较好的信托公司的产品，银行就不愿意代销了。

　　五、信托产品的特色

　　1.门槛高，基本是100万起，较高的投资门槛排除了普通投资者。因此，信托业务也被称作私人银行。信托的投资门槛有继续提高的呼声，为什么要设置高门槛？通常的解释是信托的投资者需要具备一定的风险识别能力和风险承受能力。

　　2.风险低。信托项目都要尽职调查，信息披露客观公正，风险管理方式明确清晰，还要银监会审批才可以发行，信托项目的运作需要受《信托法》的约束，因此整体风险比较低，自成立以来，信托的投资者都能按约收获本息。

　　3.收益较高。形势好的时候，基本能够收获10%以上的年化收益，2009至2011年3年，信托投资者收获2400亿收益。

　　4、持续投资方便简洁。到期拿回本金和收益，可以形成持续投资，使得收益成为复利。

　　5.债务隔离功能。信托财产受法律保护，信托一经成立，信托财产即从委托人、受托人、收益人的财产中分离出来，具有独立性成为独立运作的财产。信托财产不能被清算、偿债和破产等。这是信托产品非常大的优势。

　　6.流动性较差。信托产品未期满前中途不能单独赎回，但可以转移给其它投资者。信托产品大多是期限是1-2年。